七禾網(wǎng)注：與嘉賓的對話僅作為研究之用，不代表七禾網(wǎng)的觀點(diǎn)及推薦。金融投資風(fēng)險(xiǎn)叢生，愿七禾網(wǎng)用戶理性謹(jǐn)慎。

石磊：

河北唐山人，2008年進(jìn)入期貨市場，中長線交易，專注于黑色系品種的交易，藍(lán)海密劍實(shí)盤大賽2014年度凈值第六，獲年度先鋒勛章。

精彩語錄：

高風(fēng)險(xiǎn)高收益，這也許就是期貨的魅力所在。

期貨的從業(yè)人員特別是交易員來自社會的壓力減小了，這也是市場成熟了的一大表現(xiàn)。

其他投資諸如股票、基金之類的，我所得到的信息是不對稱的，也就是說這些市場相對于我這樣的散戶來說是不公平的。

期貨市場機(jī)會是每時(shí)每刻都有的，不要因?yàn)殄e(cuò)過一段行情就總是放不下，要立刻忘掉它，重新分析判斷市場，這樣才能少犯錯(cuò)、控制好風(fēng)險(xiǎn)。在這個(gè)市場上寧可錯(cuò)過也不能犯錯(cuò)。

期貨行業(yè)是一個(gè)艱辛的行業(yè)，我想每一位成功的交易者都是通過努力學(xué)習(xí)，在不斷地總結(jié)經(jīng)驗(yàn)教訓(xùn)的過程中逐步提升的。

有個(gè)穩(wěn)定的工作也能令我在交易的時(shí)候壓力更小一些，更有利于我控制情緒、調(diào)整心態(tài)。

基本面的信息主要是用于確定目前市場行情的大趨勢，要和技術(shù)分析相結(jié)合的運(yùn)用。

第一點(diǎn)是在思想上要對自己能在這個(gè)市場中存活始終保持信心，能挺過最困難的時(shí)期；第二點(diǎn)就是前面提到的只賺應(yīng)該賺的錢，戒驕戒躁，減少犯錯(cuò)。

控制好自己的欲望，先用小資金試倉對了再逐步的加倉，同時(shí)穩(wěn)定的情緒能讓自己對入場點(diǎn)的把握相對準(zhǔn)確了。

順勢而為說白了就是在下跌的趨勢下只做空不做多，在上漲的趨勢下只做多不做空。

如果市場走勢和我預(yù)期的不一致，可能幾分鐘就平倉出來了。相反走勢和我預(yù)期的一致我可能會一直拿著，直到市場發(fā)生變化才會結(jié)束。

先確定當(dāng)前的趨勢，再根據(jù)K線圖的相關(guān)點(diǎn)位進(jìn)入然后選擇加倉或止損止盈。

主觀交易的優(yōu)點(diǎn)就是對市場的反應(yīng)比較迅速，甚至超前于市場行情，同時(shí)缺點(diǎn)也是顯而易見的，就是準(zhǔn)確率太低，客觀交易靠譜的多，準(zhǔn)確率要高，但是它的反應(yīng)太慢有時(shí)甚至?xí)浜笥谑袌鲂星椤?/strong>

輕倉試單，符合預(yù)期就加倉，突破某一壓力位或阻力位了就止損或止盈。

出場點(diǎn)的把握是一個(gè)難點(diǎn)，我一般是在行情逆趨勢運(yùn)行一段距離后止盈。

這次大宗商品的暴跌看似意外，實(shí)則必然。放在整個(gè)商品的趨勢上來看，只是一次比較集中的爆發(fā)而已。

商品市場還是會有大行情的，只是時(shí)間問題，這也是期貨市場的必然性。

行情反彈的時(shí)候控制欲望不去做多，等到阻力位再放空。到了設(shè)定止損止盈點(diǎn)位，就堅(jiān)決的止損止盈，沒到止損位就克服自己的恐懼不提前止損。

做到始終要保持清醒的頭腦來面對市場，“不以物喜、不以己悲”保持一顆平常心。

七禾網(wǎng)1、石磊先生您好，感謝您和七禾網(wǎng)進(jìn)行深入對話。您今年是33歲，做期貨交易已經(jīng)7年，當(dāng)初接觸期貨也是比較年輕的時(shí)候，那您是怎么接觸到期貨的？當(dāng)時(shí)對期貨的想法是什么？

石磊：當(dāng)時(shí)的具體情況記不太清楚了，是在一個(gè)論壇上看到了關(guān)于期貨交易的一些內(nèi)容。當(dāng)時(shí)自己對期貨一無所知，就看到一些人做期貨，有的人一夜暴富，有的人血本無歸，這些故事激發(fā)了我對期貨的好奇心。當(dāng)時(shí)就想：“期貨真有這么大的魔力嗎？”高風(fēng)險(xiǎn)高收益，這也許就是期貨的魅力所在。于是就想著嘗試一下，也去金融市場上冒險(xiǎn)一把。

七禾網(wǎng)2、這七年來，您從大學(xué)畢業(yè)到而立之年，期貨市場也經(jīng)歷了許多大事，您覺得做期貨7年來市場有什么變化，最大的感悟是什么？

石磊：這7年來，中國的期貨市場逐漸成熟，制度規(guī)范，交易量也變大了。期貨這個(gè)行業(yè)也逐漸從較冷門到被大家所認(rèn)識、接受。個(gè)人覺得最大的感悟就是期貨這一行業(yè)被大多數(shù)人所接受，期貨的從業(yè)人員特別是交易員來自社會的壓力減小了，這也是市場成熟了的一大表現(xiàn)。

七禾網(wǎng)3、除了期貨之外，您沒有做其他任何投資，是因?yàn)槟?dú)鐘期貨，還是你認(rèn)為您的交易方式適合期貨？

石磊：沒有做過其他投資，因?yàn)槭芪夷壳白陨項(xiàng)l件的限制，其他投資諸如股票、基金之類的，我所得到的信息是不對稱的，也就是說這些市場相對于我這樣的散戶來說是不公平的。想要在這些市場實(shí)現(xiàn)長期穩(wěn)健的盈利難度是比較大的，所以我并沒有加入其他投資。

七禾網(wǎng)4、您覺得在期貨市場中賺的應(yīng)當(dāng)是“應(yīng)該賺到的錢”，那您認(rèn)為什么是應(yīng)該賺到的錢？

石磊：就是在對行情比較有把握的情況下，應(yīng)該賺到的錢。期貨市場機(jī)會是每時(shí)每刻都有的，不要因?yàn)殄e(cuò)過一段行情就總是放不下，要立刻忘掉它，重新分析判斷市場，這樣才能少犯錯(cuò)、控制好風(fēng)險(xiǎn)。在這個(gè)市場上寧可錯(cuò)過也不能犯錯(cuò)。

七禾網(wǎng)5、您是兼職做期貨，那做交易的時(shí)間占到您平時(shí)的時(shí)間多嗎？在您生活中又占有什么樣的地位，對您日常生活產(chǎn)生了怎樣的影響？

石磊：心態(tài)調(diào)整好了以后，交易和工作基本上都不耽誤。特別是現(xiàn)在有了夜盤以后，交易時(shí)間更加充足了。但是考慮到休息時(shí)間，所以我在夜盤中一般會選擇交易時(shí)間短的品種（現(xiàn)在主要做鐵礦石）。期貨交易已經(jīng)是我生活當(dāng)中重要的一部分了，也是一個(gè)重要的經(jīng)濟(jì)來源，同時(shí)交易久了也養(yǎng)成一種習(xí)慣了。

期貨行業(yè)是一個(gè)艱辛的行業(yè)，我想每一位成功的交易者都是通過努力學(xué)習(xí)，在不斷地總結(jié)經(jīng)驗(yàn)教訓(xùn)的過程中逐步提升的。

七禾網(wǎng)6、您目前還是一位公司職員，如今在期貨市場中取得了較好的收益，有沒有考慮過以后專職做期貨？

石磊：目前還沒有考慮過，因?yàn)榛旧隙呤强梢约骖櫟?，沒有什么沖突。同時(shí)有個(gè)穩(wěn)定的工作也能令我在交易的時(shí)候壓力更小一些，更有利于我控制情緒、調(diào)整心態(tài)。

七禾網(wǎng)7、您對期貨市場的理解是“由供求關(guān)系決定市場方向的、公平的、透明的商品市場”，而您在做交易時(shí)主要做技術(shù)分析，那基本面的信息會影響到你的交易嗎？

石磊：基本面對我的交易還是有一定影響的，但不會具體體現(xiàn)在某一筆交易上，具體的交易還是靠技術(shù)分析進(jìn)行的。基本面的信息主要是用于確定目前市場行情的大趨勢，要和技術(shù)分析相結(jié)合的運(yùn)用。

比如說鐵礦石，從今年4月份開始到6月份，鐵礦石上漲了兩個(gè)月，行情很好。但是我并沒有就此判斷鐵礦石的行情開始反轉(zhuǎn)了?；趯Υ嘶久娴呐袛啵崔D(zhuǎn)沒有基本面的支撐，我判斷這次只是整個(gè)下跌趨勢的一次行情較大時(shí)間較長的反彈，所以我就在對應(yīng)的阻力位上重倉做空，也終于不負(fù)所望地讓我等到了這次暴跌。其實(shí)這次暴跌它的慘烈程度還是讓我吃驚的。

七禾網(wǎng)8、期貨行業(yè)是一個(gè)高風(fēng)險(xiǎn)，高收益的行業(yè)。您也有曾經(jīng)大賺大虧的經(jīng)歷，能描述一下當(dāng)時(shí)的交易情況嗎？之后有什么經(jīng)驗(yàn)總結(jié)一下嗎？

石磊：有次交易虧的比較大，總有一種賭徒心態(tài)，越虧越不認(rèn)錯(cuò)，越想賺回來，心態(tài)越不好，操作就越是不準(zhǔn)。之后也總結(jié)了兩點(diǎn)：第一點(diǎn)是在思想上要對自己能在這個(gè)市場中存活始終保持信心，能挺過最困難的時(shí)期；第二點(diǎn)就是前面提到的只賺應(yīng)該賺的錢，戒驕戒躁，減少犯錯(cuò)。

其實(shí)有幾次虧損比較大的經(jīng)歷，一般都是在貪功冒進(jìn)這種思想的驅(qū)使下，很容易就做出重倉的舉動(dòng)，同時(shí)進(jìn)入的點(diǎn)位判斷也過早，所以一個(gè)很小的反向波動(dòng)就能使得資金爆倉，不得不平倉退出。這樣的狀況連續(xù)幾次就形成了大虧。大賺的情況則是正好相反，控制好自己的欲望，先用小資金試倉對了再逐步的加倉，同時(shí)穩(wěn)定的情緒能讓自己對入場點(diǎn)的把握相對準(zhǔn)確了。

七禾網(wǎng)9、期貨市場瞬息萬變，每個(gè)交易者都會有自己的盈利邏輯與基本原則。您在期貨交易中的盈利邏輯和所遵循的交易原則是什么？

石磊：其實(shí)這一點(diǎn)和大部分書上說的，和交易高手說的都是一致的，就是順勢而為。交易原則也是一樣的，就是只做順勢的，不做逆勢的。順勢而為說白了就是在下跌的趨勢下只做空不做多，在上漲的趨勢下只做多不做空。

再次以鐵礦石為例，鐵礦石1509合約4月到6月之間的反彈走勢十分良好，如果在這一期間正確做多而沒有意識到鐵礦石整體的下跌趨勢沒有改變。那么鐵礦石7月初的那一波連續(xù)跌停就會來不及反應(yīng)與轉(zhuǎn)變，出現(xiàn)損失慘重的情況。

七禾網(wǎng)10、您做的是中長線交易，請問為什么選擇中長線交易？您的持倉時(shí)間一般在多久？

石磊：這要看具體的情況了。如果市場走勢和我預(yù)期的不一致，可能幾分鐘就平倉出來了。相反走勢和我預(yù)期的一致我可能會一直拿著，直到市場發(fā)生變化才會結(jié)束。

七禾網(wǎng)11、做技術(shù)分析需要了解各類圖形信號。您做交易也主要是靠技術(shù)分析，請問你主要參照哪幾個(gè)指標(biāo)？

石磊：主要是看K線圖，最主要的指標(biāo)就是價(jià)格，其它的無非就是阻力位、支撐位之類的。

說起來也比較簡單，就是先確定當(dāng)前的趨勢，再根據(jù)K線圖的相關(guān)點(diǎn)位進(jìn)入然后選擇加倉或止損止盈。比如某一個(gè)品種是下跌的趨勢，那首先我們不能做多，然后我們等待它反彈到某一阻力位的時(shí)候進(jìn)入，同時(shí)在這一阻力位的上方設(shè)置止損點(diǎn)，如果它明顯的受到阻力位的壓制我們就加倉，如果它向上穿透阻力位到達(dá)設(shè)置的止損點(diǎn)我就止損退出，重新進(jìn)行分析判斷。

七禾網(wǎng)12、我們了解到您有一套自己的交易系統(tǒng)，這套系統(tǒng)跟市場上的交易系統(tǒng)有什么差別嗎？這套系統(tǒng)是如何總結(jié)出來的？

石磊：其實(shí)現(xiàn)在看應(yīng)該是一套最簡單的交易系統(tǒng)，和其它的大家所熟悉的沒什么區(qū)別。當(dāng)時(shí)是看了一些書再結(jié)合自己的經(jīng)驗(yàn)、時(shí)間、習(xí)慣總結(jié)出來的。為了貼合自己的交易習(xí)慣，K線圖的周期是貼合自己的實(shí)際情況設(shè)定的。

七禾網(wǎng)13、客觀交易和主觀交易就像一枚硬幣的兩面，各有千秋，也各有其短板。您是根據(jù)系統(tǒng)客觀交易，您認(rèn)為主觀交易與客觀交易的優(yōu)缺點(diǎn)在哪里？

石磊：兩者各有優(yōu)缺點(diǎn)。主觀交易的優(yōu)點(diǎn)就是對市場的反應(yīng)比較迅速，甚至超前于市場行情，同時(shí)缺點(diǎn)也是顯而易見的，就是準(zhǔn)確率太低，不太可靠。相反的客觀交易靠譜的多，準(zhǔn)確率要高，但是它的反應(yīng)太慢有時(shí)甚至?xí)浜笥谑袌鲂星椤?/strong>