股指期貨數(shù)據(jù)大回放

1、股指期貨行情

3月11日，三大期指小幅低開，盤中窄幅震蕩，最終小跌。主力IF1603合約收4166.6，下跌20.40 點(diǎn)，成交量為19754手，持倉量為30618手；主力IH1603合約收2052.8，下跌13.00 點(diǎn)，成交量為7296手，持倉量為12551手；主力IC1603合約收5413.2，下跌31.20 點(diǎn)，成交量14291手，持倉18117手。IF總成交量為25082手，總成持倉量為8973手，成交持倉比為0.53 ；IH總成交量為8973手，總成持倉量為46888手，成交持倉比為0.46 ；IC總成交量為17359手，總成持倉量為27958手，成交持倉比為0.62 。

2、股指期貨價差分析

股指期貨當(dāng)月合約的期現(xiàn)負(fù)價差繼續(xù)縮窄。IF當(dāng)月合約與滬深300指數(shù)的期現(xiàn)價差為-31.68，價差與現(xiàn)貨價格比-1.05 %；IH主力與上證50指數(shù)的期現(xiàn)價差為-17.9，價差與現(xiàn)貨價格比為-0.87 %； IC主力與中證500指數(shù)的期現(xiàn)價差為-95.8，價差與現(xiàn)貨價格比為-1.77 %。

3、主力持倉分析

主力持倉方面，期指主力主要以減倉為主，主力多頭減倉幅度大于主力空頭，表現(xiàn)為凈空。具體看，IF1603合約前二十大多頭減倉1387手，前二十大空頭減倉864手，新增多單與新增空單之差為-523手； IH1603合約前二十大多頭減倉941手，前二十大空頭減倉734手，新增多單與新增空單之差為-207手；IC1603合約前二十大多頭減倉253手，前二十大空頭減倉298手，新增多單與新增空單之差為45手。

結(jié)論及投資建議

全球股市多數(shù)上漲，對股指影響利多；上周五三大期指小幅低開，盤中窄幅震蕩，最終小跌，期現(xiàn)負(fù)價差縮窄，主力多頭減倉明顯；1-2月份，全國規(guī)模以上工業(yè)增加值同比實(shí)際增長5.4%，增速較去年12月份回落0.5個百分點(diǎn)，為2009年3月以來新低，宏觀經(jīng)濟(jì)未見起色；房地產(chǎn)開發(fā)投資增速回升，但土地購置面積低迷，商品房待售面積增加，房地產(chǎn)投資回升難以持續(xù)；2月份信貸和社融大幅回落，2月新增人民幣貸款環(huán)比大降至7266億元人民幣，M2同比增長13.3%，市場強(qiáng)刺激預(yù)期減弱；全球央行持續(xù)寬松，市場對美加息預(yù)期減弱，美元指數(shù)下滑，人民幣小幅升值；上周五股市縮量窄幅震蕩，數(shù)據(jù)顯示宏觀經(jīng)濟(jì)依然疲軟，市場強(qiáng)刺激預(yù)期減弱，股指上行壓力較大，多單宜謹(jǐn)慎。