蘇格蘭有句俗語廣為流傳——把便士放在心上，英鎊就會照看好自己。推及投資市場也可以這樣說——把風(fēng)險(xiǎn)放在心上，利潤才會光顧。幾乎每一個(gè)投資團(tuán)隊(duì)每一位交易者都會強(qiáng)調(diào)風(fēng)險(xiǎn)控制是在市場中站穩(wěn)腳跟的必備條件，萬風(fēng)控資產(chǎn)管理有限公司亦是其中一員。

與傳統(tǒng)的私募機(jī)構(gòu)不同，萬風(fēng)控資產(chǎn)管理有限公司是一家專注于“互聯(lián)網(wǎng)金融+”的創(chuàng)新型、專業(yè)性金融服務(wù)機(jī)構(gòu)，公司擁有高素質(zhì)的量化專業(yè)團(tuán)隊(duì)、科學(xué)的管理制度、嚴(yán)謹(jǐn)?shù)娘L(fēng)控體系，旨在為客戶提供財(cái)富管理、風(fēng)險(xiǎn)控制等綜合性、高品質(zhì)、低風(fēng)險(xiǎn)的移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)金融服務(wù)。

公司由五位專業(yè)人員組成交易委員會，分別負(fù)責(zé)執(zhí)行風(fēng)控管理、數(shù)據(jù)采集、軟件開發(fā)、程序編寫、策略研發(fā)和交易系統(tǒng)。交易委員會的每一位成員都具有多年的實(shí)戰(zhàn)經(jīng)驗(yàn)和其獨(dú)特的優(yōu)勢。他們將團(tuán)隊(duì)成員分為兩個(gè)方向——“攻派”和“守派”?！肮ヅ伞敝饕婕敖灰啄Ｐ驮O(shè)計(jì)，“守派”注重風(fēng)控模型設(shè)計(jì)。投資總監(jiān)王效民畢業(yè)于清華大學(xué)，歷經(jīng)證券、期貨市場，有著豐富的市場經(jīng)驗(yàn)，多年來一直專注期貨市場套利的交易與研究，倡導(dǎo)積小勝為大勝?？偨?jīng)理吳建波，早在1995年就進(jìn)入期貨市場,二十年來專注于期貨市場投資研究，主張順勢而為。

正如其名，萬風(fēng)控資產(chǎn)非常強(qiáng)調(diào)風(fēng)險(xiǎn)控制，他們以自動(dòng)量化的風(fēng)控為核心，結(jié)合現(xiàn)代統(tǒng)計(jì)和金融理論，并融合公司的實(shí)戰(zhàn)交易經(jīng)驗(yàn)，自主研發(fā)了一套強(qiáng)大的風(fēng)控系統(tǒng)。他們認(rèn)為，在實(shí)際交易中，人性的弱點(diǎn)使得主觀交易存在不可靠性，而通過自動(dòng)量化的風(fēng)控體系可以摒棄人性弱點(diǎn)，將風(fēng)控置于首位，嚴(yán)守收益。

萬風(fēng)控資產(chǎn)憑借自主研發(fā)的自動(dòng)量化風(fēng)控體系，對每個(gè)交易品種進(jìn)行技術(shù)層面的監(jiān)控，對單個(gè)品種進(jìn)行單獨(dú)的風(fēng)控，同時(shí)對所有交易品種及賬戶，實(shí)現(xiàn)整體全自動(dòng)化的最優(yōu)風(fēng)控。在硬件方面，公司在北京、上海、深圳、鄭州、大連等地的金融主干機(jī)房均架設(shè)自有風(fēng)控服務(wù)器，能夠在極端行情下嚴(yán)控風(fēng)險(xiǎn)的發(fā)生。除此之外，他們還有專門的風(fēng)控端口和風(fēng)控算法執(zhí)行固定點(diǎn)位的止損。

萬風(fēng)控資產(chǎn)目前以股指作為主戰(zhàn)場，這主要是源于金融期貨的交易量和市場容量遠(yuǎn)大于商品期貨,“從目前國內(nèi)期貨市場的發(fā)展看，金融期貨目前還處于發(fā)展階段，交易機(jī)會和市場容量都在慢慢地良性增長，這樣的市場狀態(tài)是非常符合我們目前的程序化交易策略的”。

在萬風(fēng)控資產(chǎn)內(nèi)部，一套交易策略的出臺，要經(jīng)歷回測系統(tǒng)、模擬系統(tǒng)和小資金實(shí)戰(zhàn)，最后才會進(jìn)入到整個(gè)大的實(shí)戰(zhàn)策略池，一旦在大的實(shí)戰(zhàn)策略池里，該策略的盤中動(dòng)態(tài)最大回撤超過回測結(jié)果，就將策略重新“回爐”優(yōu)化。萬風(fēng)控每天監(jiān)控操作策略，以盤中最大權(quán)益回撤是否突破歷史回測結(jié)果作為評判策略失效的依據(jù)，進(jìn)而更新調(diào)整。公司負(fù)責(zé)人說：“每一個(gè)進(jìn)場點(diǎn)，都是一個(gè)策略研究的結(jié)果，每天約有100個(gè)進(jìn)場點(diǎn)。我們主要是ticks級的周期交易，這樣可以做到真正的以快打慢和嚴(yán)格止損。”在倉位設(shè)置上，萬風(fēng)控根據(jù)實(shí)際情況對倉位浮動(dòng)調(diào)整。一般而言,他們以一手入場試倉，當(dāng)有部分利潤后，且行情也符合趨勢策略，則會選擇加倉，出場的時(shí)候也逐步減倉離場。

就在今年，萬風(fēng)控資產(chǎn)引入戰(zhàn)略投資股東并順勢發(fā)行了管理型產(chǎn)品“萬利一號”，該產(chǎn)品以多重量化模型組合和股指期現(xiàn)套利策略為利器，為穩(wěn)健盈利保駕護(hù)航。產(chǎn)品化時(shí)代，萬風(fēng)控認(rèn)為，目前市場機(jī)構(gòu)投資者在不斷增加，市場的波動(dòng)性以及成熟性會更加成熟。這種背景下，資產(chǎn)管理將迎來更好的環(huán)境，他們也將適時(shí)增加策略模型匹配交易，發(fā)行管理型產(chǎn)品，力爭將資產(chǎn)管理規(guī)模做大做強(qiáng)。