隔夜國(guó)際資本市場(chǎng)消息小集：

1.昨晚美股收高。道指漲0.45%，標(biāo)普漲0.40%；歐洲斯托克50指數(shù)漲0.11%。美元指數(shù)漲0.22%；美銅跌1.37%；原油漲0.30%；黃金漲0.28%；美豆跌0.97%；美豆粉跌1.21%,美豆油跌0.20%；美糖漲1.55%；美棉跌0.26%；高盛商品指數(shù)漲0.33%；CRB指數(shù)漲0.11%；BDI指數(shù)跌0.44%；離岸人民幣(CNH)漲0.20%報(bào)6.8606;德銀X-Trackers嘉實(shí)滬深300中國(guó)A股ETF漲0.16%;較昨日15:00時(shí)A50期指漲0.24%。

2.美股恐慌指數(shù)VIX下跌2.89%至10.75，期權(quán)市場(chǎng)對(duì)美股后市擔(dān)憂(yōu)程度減弱。GVZ(貴金屬VIX)指數(shù)跌2.74%報(bào)14.21。OVX(原油ETF的VIX)指數(shù)漲1.85%報(bào)27.49。

3.貨幣市場(chǎng)三個(gè)月美元LIBOR利率報(bào)1.03900%(前值1.03622%)；歐元三個(gè)月銀行間拆放款利率(Euribor)報(bào)-0.329%(前值0.-329%)。

4.債券市場(chǎng)十年期國(guó)債收益率美國(guó)上漲3.7個(gè)基點(diǎn)報(bào)2.473%，德國(guó)上漲3.5個(gè)基點(diǎn)報(bào)0.367%。

5.黃金市場(chǎng)XAU(費(fèi)城金銀指數(shù))跌0.26%至94.27，GDM/GOD[黃金礦業(yè)指數(shù)/金價(jià)]比值報(bào)0.5650(前值0.5685)，Kitco黃金指數(shù)(剔除美元漲跌因素)漲0.48%報(bào)1242.94。

6.農(nóng)產(chǎn)品方面，美豆下跌，下跌，因預(yù)計(jì)巴西將出現(xiàn)干燥天氣，允許農(nóng)戶(hù)加快收割進(jìn)程。阿根廷將降雨的預(yù)期給市場(chǎng)增添了壓力。豆粕合約也下跌，但豆油合約持穩(wěn)至走高。

原糖期貨上漲，在周一大跌至六周低位后向上修正。

7.金屬市場(chǎng)，下滑，因智利的全球最大銅礦罷工工人可望恢復(fù)薪資談判。期鋁觸及21個(gè)月高位，因市場(chǎng)擔(dān)憂(yōu)中國(guó)為減少污染而可能關(guān)閉部分冶煉廠(chǎng)。

智利Escondida銅礦工會(huì)稱(chēng)已接受智利政府提供調(diào)解。

8.原油小漲，市場(chǎng)焦點(diǎn)重新回到了OPEC創(chuàng)紀(jì)錄的高履約率上面，即使美元反彈也未能阻滯油價(jià)小幅收漲，不過(guò)美國(guó)原油產(chǎn)量回升的憂(yōu)慮情緒依然限制著油價(jià)的上行空間。

美國(guó)石油協(xié)會(huì)(API)公布，在截至2月10日當(dāng)周，美國(guó)原油庫(kù)存增加990萬(wàn)桶至5.135 億桶，預(yù)估為增加350萬(wàn)桶。庫(kù)欣原油庫(kù)存減少130萬(wàn)桶。

源咨詢(xún)機(jī)構(gòu)JBC稱(chēng)，歐佩克減產(chǎn)以及燃料油需求增加對(duì)重質(zhì)原油價(jià)格提供支撐。

英國(guó)石油公司CEO認(rèn)為，55-60美元/桶的油價(jià)是處于合理水平的。美國(guó)頁(yè)巖油的產(chǎn)量將遏制油價(jià)飆升。

9.金價(jià)連續(xù)第四個(gè)交易日收跌。耶倫發(fā)表了關(guān)于美國(guó)經(jīng)濟(jì)的樂(lè)觀(guān)講話(huà)后美元匯率走強(qiáng)，金價(jià)因此承壓。

10.經(jīng)濟(jì)數(shù)據(jù)方面,【歐元區(qū)2月ZEW經(jīng)濟(jì)景氣指數(shù)∶17.1前值∶23.2】【德國(guó)2月ZEW經(jīng)濟(jì)景氣指數(shù): 10.4　前值: 16.6】【英國(guó)1月消費(fèi)者物價(jià)指數(shù)年率∶1.8%前值∶1.6%預(yù)估值∶1.9%】【德國(guó)第四季度GDP年率初值（工作日調(diào)整后）∶1.7%前值∶1.7%預(yù)估值∶1.8%】【德國(guó)1月消費(fèi)者物價(jià)指數(shù)年率終值: 1.9%　前值: 1.9%　預(yù)估值: 1.9%】【歐元區(qū)第四季度GDP年率修正值: 1.7% 前值: 1.8% 預(yù)估值: 1.8%】【美國(guó)1月生產(chǎn)者物價(jià)指數(shù)年率∶1.6%前值∶1.6%預(yù)估值∶1.5%】。

11.耶倫證詞釋放鷹派信號(hào)，重申加息等待太久是不明智的。耶倫預(yù)計(jì)美國(guó)經(jīng)濟(jì)將繼續(xù)以溫和速度擴(kuò)展，使美聯(lián)儲(chǔ)可以漸進(jìn)式加息。

12.美國(guó)1月生產(chǎn)者價(jià)格指數(shù)躍升0.6%，為2012年秋季以來(lái)最大增幅。受汽油價(jià)格上漲推動(dòng)。顯示在價(jià)格連續(xù)數(shù)年疲軟甚至下跌后，通脹壓力終于有所提高。

13.達(dá)拉斯聯(lián)儲(chǔ)主席Kaplan（2017年票委）希望循序漸進(jìn)地緩慢加息。

里士滿(mǎn)聯(lián)儲(chǔ)主席Lacker（2018年有投票權(quán)）重申支持盡快加息。亞特蘭大聯(lián)儲(chǔ)主席洛克哈特預(yù)計(jì)美聯(lián)儲(chǔ)今年將加息2到3次。

14.美國(guó)獨(dú)立企業(yè)聯(lián)合會(huì)（NFIB）宣布1月小企業(yè)信心指數(shù)維持美國(guó)總統(tǒng)大選后的上漲趨勢(shì)，企業(yè)主仍然樂(lè)觀(guān)的認(rèn)為特朗普政府領(lǐng)導(dǎo)下的經(jīng)濟(jì)前景會(huì)更好。

15.歐元區(qū)四季度GDP數(shù)據(jù)表現(xiàn)不及預(yù)期，受12月工業(yè)產(chǎn)出跌幅創(chuàng)逾4年記錄和政治風(fēng)險(xiǎn)拖累。

16.歐元區(qū)12月工業(yè)產(chǎn)出月率下降1.6%，主要受資本商品產(chǎn)量下降3.3%拖累，暗示長(zhǎng)期投資偏好下降。能源行業(yè)、非耐用消費(fèi)品和半成品產(chǎn)出也有所下降。

17.歐元區(qū)和德國(guó)2月ZEW經(jīng)濟(jì)景氣指數(shù)都較前值大幅下降，暗示投資者情緒惡化超過(guò)預(yù)期，主要受“英國(guó)脫歐”談判不確定性和未來(lái)美國(guó)政策的不確定性拖累。

18.德國(guó)第四季度GDP季率初值上升，主要受地方支出和私人消費(fèi)增加以及建筑投資走高提振。但增幅略低于預(yù)期，因逆差制約。

19.德國(guó)1月CPI年率終值上升1.9%，主要受燃料和取暖油價(jià)格上漲提振。數(shù)據(jù)表明，在歐央行超級(jí)寬松的貨幣政策之下，德國(guó)通脹錄得可喜的增速。

20.穆迪認(rèn)為意大利退歐風(fēng)險(xiǎn)仍然非常低，但政治動(dòng)能難以預(yù)測(cè)。稱(chēng)有跡象表明，反歐元情緒在意大利升溫，這與歐元區(qū)其他地區(qū)一樣。

21.美銀美林建議買(mǎi)入歐元看跌期權(quán)，期限跨越美聯(lián)儲(chǔ)3月會(huì)議和荷蘭大選。策略風(fēng)險(xiǎn)是美國(guó)2月經(jīng)濟(jì)數(shù)據(jù)表現(xiàn)令美聯(lián)儲(chǔ)3月升息的念頭徹底打消。

22.英國(guó)1月份通脹升至1.8%，主要是機(jī)動(dòng)車(chē)燃油價(jià)格上升。食品價(jià)格也有所上漲，但服裝和鞋類(lèi)價(jià)格較1年前下跌。

23.日央行行長(zhǎng)黑田東彥警告稱(chēng)，作為世界工廠(chǎng)的亞洲增長(zhǎng)模式可能已經(jīng)走到了轉(zhuǎn)折點(diǎn)，原因是全球經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)和貿(mào)易增速疲軟，更重要的是出現(xiàn)了保護(hù)主義跡象。

24.高盛通過(guò)增持人民幣、墨西哥比索和巴西雷亞爾，擴(kuò)大了新興市場(chǎng)資產(chǎn)持倉(cāng)。因全球經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)改善；市場(chǎng)波動(dòng)率較低。

高盛報(bào)告稱(chēng)，特朗普收緊貿(mào)易和移民政策的行動(dòng)將抑制全球經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)。

25.全球風(fēng)能理事會(huì)（GWEC）數(shù)據(jù)顯示，2016年全球風(fēng)電新增裝機(jī)容量約54.6吉瓦（GW），裝機(jī)總量達(dá)到近487吉瓦。中國(guó)去年新增風(fēng)電占全球近半遠(yuǎn)超美國(guó)。

今日重點(diǎn)關(guān)注：中國(guó)1月實(shí)際外商直接投資年率。英國(guó)1月失業(yè)率。美國(guó)1月零售銷(xiāo)售月率。美國(guó)1月消費(fèi)者物價(jià)指數(shù)年率。美國(guó)1月工業(yè)生產(chǎn)月率。美國(guó)12月商業(yè)庫(kù)存月率。美國(guó)2月NAHB房?jī)r(jià)指數(shù)。

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國(guó)內(nèi)財(cái)經(jīng)新聞：

1.銀行間債市周二現(xiàn)券收益率先上后下，延續(xù)上日窄幅震蕩行情；資金面整體平穩(wěn)，市場(chǎng)供給及成交繼續(xù)集中于隔夜及七天以?xún)?nèi)品種，早盤(pán)主要期限回購(gòu)利率亦小幅上漲。

2. 人民幣兌美元即期周二早盤(pán)微跌，跌幅較盤(pán)初收窄，中間價(jià)反彈脫離四周低點(diǎn)。1月通脹數(shù)據(jù)雖超預(yù)期但對(duì)匯市影響非常有限短期匯價(jià)料維持區(qū)間寬幅震蕩。

3. 發(fā)改委稱(chēng)，近期確定11家企業(yè)作為2017年度外債規(guī)模管理改革首批試點(diǎn)企業(yè)。試點(diǎn)企業(yè)在年度外債規(guī)模內(nèi)可靈活把握發(fā)債時(shí)機(jī)，自主選擇發(fā)債時(shí)間和發(fā)債批次。

4. 保監(jiān)會(huì)公布，2016年保險(xiǎn)行業(yè)實(shí)現(xiàn)投資收益7071.13億元人民幣，投資收益率為5.66%，較上年下降近兩個(gè)百分點(diǎn)；保險(xiǎn)行業(yè)經(jīng)營(yíng)利潤(rùn)約2000億元，同比下降近三成。

5. 安永中國(guó)預(yù)計(jì)，未來(lái)幾年中國(guó)金融科技領(lǐng)域的投資仍將保持快速成長(zhǎng)，投資方不僅僅是PE和VC等風(fēng)投資本，傳統(tǒng)金融機(jī)構(gòu)亦將成為金融科技的金主。

6. 摩根士丹利報(bào)告表示，向高附加值產(chǎn)業(yè)的升級(jí)料推動(dòng)MSCI中國(guó)指數(shù)未來(lái)10年繼續(xù)跑贏MSCI新興市場(chǎng)指數(shù)，滬深A(yù)股市場(chǎng)亦將再度進(jìn)入牛市。

7. 中國(guó)1月末廣義貨幣(M2)余額同比增長(zhǎng)11.3%，預(yù)估為11.3%；1月份新增人民幣貸款2.03萬(wàn)億元人民幣，預(yù)估2.44萬(wàn)億。

8. 中國(guó)1月份社會(huì)融資規(guī)模增量3.74萬(wàn)億元人民幣，預(yù)估3萬(wàn)億；1月末社會(huì)融資規(guī)模存量為159.65萬(wàn)億元，同比增長(zhǎng)12.8%；1月人民幣存款增加1.48萬(wàn)億元。。

9. 投?；饠?shù)據(jù)顯示，上周（2.6-2.10）證券保證金凈流入309億元。

10. 中國(guó)1月CPI和PPI年率勁漲，漲幅均超預(yù)期，CPI漲幅為2014年5月以來(lái)最大，PPI漲幅為2011年8月以來(lái)最大，“春節(jié)效應(yīng)”顯現(xiàn)，引發(fā)進(jìn)一步收緊貨幣政策討論。

11. 市場(chǎng)數(shù)據(jù)顯示，2016年中國(guó)移動(dòng)支付的規(guī)模大約為美國(guó)的50倍，突出了中國(guó)互聯(lián)網(wǎng)公司在構(gòu)建金融科技生態(tài)系統(tǒng)中的強(qiáng)勢(shì)地位。微信支付寶平分山河。

12. 目前已明確公布2017年固定資產(chǎn)投資目標(biāo)的省份有22個(gè)，累計(jì)投資目標(biāo)超過(guò)40萬(wàn)億元。其中，2017年固定資產(chǎn)投資占2016年GDP比重超過(guò)100%的有16個(gè)省份。

（以上信息由中航期貨許毛桉編輯整理）