股指期貨交易的對象是由期貨交易所統(tǒng)一制定的、以某種股價指數(shù)為標(biāo)的物的、標(biāo)準(zhǔn)化的期貨合約。一般而言，股指期貨合約中主要包括下列要素：

（1）合約標(biāo)的。即股指期貨合約的基礎(chǔ)資產(chǎn)，比如滬深300股指期貨的合約標(biāo)的為滬深300股票價格指數(shù)。

（2）合約價值。合約價值等于股指期貨合約市場價格的指數(shù)點與合約乘數(shù)的乘積。假設(shè)滬深300股指期貨某月份合約的當(dāng)前價格為3500點，合約乘數(shù)為300元/點，則一份該合約的價值為3500×300=105(萬元)。

（3）報價單位及最小變動價位。股指期貨合約的報價單位為指數(shù)點，最小變動價位為該指數(shù)點的最小變化刻度。

（4）合約月份。指股指期貨合約到期交割的月份。為便于套期保值操作的需要，一般都有幾個合約同時在交易，比如當(dāng)月合約、下月合約、隨后的兩個季月合約（季月是指3月、6月、9月、12月）。

（5）交易時間。指股指期貨合約在交易所交易的時間。投資者應(yīng)注意最后交易日的交易時間有特別規(guī)定。

（6）漲跌停板限制。是指股指期貨合約交易價格的波動在一個交易日中不得高于或者低于規(guī)定的漲跌幅度。

（7）合約交易保證金。合約交易保證金占合約總價值的一定比例。

（8）交割方式。股指期貨采用現(xiàn)金交割方式。

（9）最后交易日和交割日。股指期貨合約在最后結(jié)算日進(jìn)行現(xiàn)金交割結(jié)算，最后交易日與交割日的具體安排根據(jù)交易所的規(guī)定執(zhí)行。