一則公告，將一家在市場上沉寂已久的公司以及一位金融圈大佬重新帶回了大眾的視野。

昔日新三板巨頭重回大眾視野

9月29日，九鼎集團(tuán)發(fā)布公告，稱公司董事長吳剛于于28日收到中國證監(jiān)會(huì)《立案告知書》，因其相關(guān)行為涉嫌違反基金相關(guān)法律法規(guī)，根據(jù)《中華人民共和國證券法》 等法律法規(guī)，2021年7月23日，中國證監(jiān)會(huì)決定對吳剛立案。這則公告，將九鼎集團(tuán)這一昔日新三板巨頭重新帶回了大眾視野。

公司方面表示，此次立案系對吳剛個(gè)人的調(diào)查，對公司經(jīng)營方面沒有重大影響，目前公司經(jīng)營正常。

九鼎集團(tuán)成立于2010年，是一家綜合性的投資集團(tuán)，業(yè)務(wù)涵蓋私募、公募、保險(xiǎn)、券商等多個(gè)領(lǐng)域。2014年4月，九鼎集團(tuán)掛牌新三板，成為首家登陸新三板的私募股權(quán)投資機(jī)構(gòu)。登陸新三板后，九鼎集團(tuán)受到了資金的熱捧，股價(jià)一路飆升，巔峰時(shí)期一度達(dá)到950元/股，市值突破千億，成為新三板市值最高的掛牌公司。此后，九鼎集團(tuán)便開始接二連三地增發(fā)融資，控股收購，先后設(shè)立公募九泰基金、收購九州證券，跨界A股買入中江地產(chǎn)，并將其更名為九鼎投資。

昨日晚間，九鼎投資也就吳剛被立案調(diào)查一事發(fā)布公告，稱其對公司日常經(jīng)營沒有重大影響。但今日，九鼎投資仍舊大幅低開，盤中還一度觸及跌停。截至收盤，九鼎投資跌7.89%，報(bào)14.48元/股，市值62.43億元。從九鼎投資的股價(jià)走勢來看，整個(gè)9月持續(xù)下跌，單月跌幅接近30%。

九鼎投資近期股價(jià)走勢

值得一提的是，從2015年6月8日開始，九鼎集團(tuán)就因重大事項(xiàng)停牌，一直到2018年3月27日才復(fù)牌，創(chuàng)下新三板最長停牌時(shí)間紀(jì)錄。復(fù)牌首日，公司股價(jià)即大跌近50%，最終收盤報(bào)3.42元，市值較停牌前蒸發(fā)500多億元，公司發(fā)展也從此走上了下坡路。

創(chuàng)始人從證監(jiān)會(huì)“下?！比胧?/strong>

在九鼎集團(tuán)的發(fā)展版圖中，公司董事長吳剛始終扮演著“靈魂人物”的角色。

吳剛出生于四川巴中，因家境貧寒，他并沒有上高中而是選擇了讀中專。因?yàn)槠涮熨Y聰慧，再加上刻苦努力，吳剛在中專期間一直自學(xué)高中課程，后來還成功拿到了本科學(xué)位，并考取了西南財(cái)經(jīng)大學(xué)的研究生。在讀研期間，吳剛又陸續(xù)考下注冊會(huì)計(jì)師、律師證、注冊評估師等多個(gè)證書和職稱。

研究生畢業(yè)以后，吳剛先是在閩發(fā)證券做了一年多投行，期間還順便讀了一個(gè)北大的在職金融博士。隨后又參加了證監(jiān)會(huì)的全國招考，并一舉拿下第一。進(jìn)入證監(jiān)會(huì)后，吳剛從最普通的科員做起，僅用了5年時(shí)間就成為了最年輕的處長。不過，端著“鐵飯碗”的吳剛并不滿足于在體制內(nèi)安穩(wěn)度過一生。

因?yàn)楣ぷ髟?，吳剛接觸到了很多與資本市場相關(guān)的信息。2006年底，在中國股市爆發(fā)前夕，吳剛意識到可以通過原始股賺錢，于是與幾個(gè)合伙人一起成立了九鼎集團(tuán)。2009年，吳剛正式“下?！边M(jìn)駐九鼎，投身到了資本市場的浪潮中。

開創(chuàng)“PE工廠”模式

因?yàn)橼s上了2009年創(chuàng)業(yè)板開閘，九鼎的起步還算順利。他的經(jīng)營投資模式也很簡單，就是大規(guī)模、無差別的抓取Pre-IPO項(xiàng)目，不管是什么領(lǐng)域，只要能投資的，都投資一遍，也就是所謂的“PE工廠”模式。然后在投資標(biāo)的上市的時(shí)候，賺取上市溢價(jià)的錢。

2008年四川地震后，為支持災(zāi)后重建，證監(jiān)會(huì)一度向四川企業(yè)上市開啟“綠色通道”，由九鼎投資的吉峰農(nóng)機(jī)和金亞科技就在這一政策的支持下迅速上市，九鼎因此獲得了豐厚的利潤回報(bào)，并一戰(zhàn)成名，聲名鵲起。

早期剛做PE的時(shí)候，九鼎曾因?yàn)榻?jīng)常搶單、提高報(bào)價(jià)引起過很多爭議，但其還是憑借著這股狠勁和濃厚的草根氣息闖入了PE行業(yè)，并就此扎根壯大。

在吳剛和合伙人“掃街式”的項(xiàng)目調(diào)研和“上市流水線”式的包裝運(yùn)作下，九鼎集團(tuán)迅速發(fā)展為另類“PE巨頭”，并形成了龐大的資本版圖。吳剛也在一次又一次的風(fēng)險(xiǎn)和機(jī)遇的碰撞中，躍身成為市場知名的金融大佬，身家一度超百億。

業(yè)績滑坡，資產(chǎn)相繼出售

然而，風(fēng)光的日子并沒有持續(xù)太久。

轉(zhuǎn)折點(diǎn)出現(xiàn)在2018年3月，就是前文提到的九鼎集團(tuán)復(fù)牌時(shí)期。當(dāng)時(shí)，九鼎集團(tuán)發(fā)布了多份重要公告，分別是公司因涉嫌違反證券法律法規(guī)，被證監(jiān)會(huì)立案調(diào)查；公司擬在停牌1023天后復(fù)牌交易；擬完成10億增持計(jì)劃。

在九鼎集團(tuán)停牌的1000多天里，資本市場發(fā)生了翻天覆地的變化。復(fù)牌以后，10億的增持計(jì)劃并未覆蓋市場對九鼎集團(tuán)的悲觀預(yù)期，公司股價(jià)迎來暴跌，并就此一蹶不振。

在公司業(yè)績方面，2017年，九鼎集團(tuán)歸屬上市公司股東凈利潤同比下降43.95%，其中公司投資管理業(yè)務(wù)收入同比減少35%，投資收益同比減少32%。2018年，九鼎集團(tuán)營業(yè)收入突破百億元大關(guān)，達(dá)到111.7億元，同比增長26.26%；但同期歸屬凈利潤驟降117.11%，實(shí)現(xiàn)掛牌以來首度虧損。

此后，九鼎集團(tuán)的業(yè)績便一直難有起色。2019年下半年，九鼎集團(tuán)相繼出售了富通保險(xiǎn)、中捷保險(xiǎn)，以減少財(cái)務(wù)費(fèi)用，降低資產(chǎn)負(fù)債率。之后，P2P、小貸、保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)等五花八門的牌照都被陸續(xù)售出。據(jù)財(cái)新網(wǎng)報(bào)道，目前九州證券和九泰基金的買家也已經(jīng)在洽談中。

據(jù)九鼎集團(tuán)最新財(cái)報(bào)顯示，截至2021年6月30日，集團(tuán)實(shí)現(xiàn)營收13.20億元，凈利潤為4.49億元。在2016年九鼎集團(tuán)鼎盛之際，全年凈利潤曾達(dá)到22.49億元，如今業(yè)績已相差甚遠(yuǎn)。

九鼎集團(tuán)2021年半年報(bào)概況

公司、高管處罰不斷

除了業(yè)績持續(xù)下挫，九鼎集團(tuán)和公司高管還因?yàn)檫`規(guī)頻頻遭遇監(jiān)管的調(diào)查和處罰。

2018年3月，九鼎集團(tuán)還因利用他人賬戶從事證券交易，被證監(jiān)會(huì)收違法所得5.01億元，并處以1億元罰款；對吳剛給予警告，并處以10萬元罰款；其他五名高管被處以5萬元到10萬元不等的罰款，該處罰于今年年初落地。

2021年1月，公司因2014年二次定增中信批違規(guī)，被證監(jiān)會(huì)責(zé)令其改正，給予警告，并處以60萬元的罰款。

9月24日，江西證監(jiān)局對九鼎投資及易凌杰采取出具警示函的行政監(jiān)管措施，并記入中國證監(jiān)會(huì)誠信檔案。

9月27日，吳剛以及九鼎集團(tuán)董事兼總經(jīng)理黃曉捷、副總經(jīng)理覃正宇、蔡蕾、吳強(qiáng)、時(shí)任董事會(huì)秘書古志鵬等人還因涉嫌信息披露違規(guī)均被全國中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)給予紀(jì)律處分決定。

次日，吳剛再被立案調(diào)查。對于吳剛此次被調(diào)查的具體原因，市場上眾所紛紜，其中傳播最廣的說法是或與九泰基金旗下的某只基金有關(guān)。對此，九泰基金方面并未作出證明回應(yīng)，只表示“調(diào)查是針對（吳剛）個(gè)人，目前以九鼎投資的公告為準(zhǔn)”。

隨著各項(xiàng)處罰的落地，九鼎集團(tuán)的發(fā)展或?qū)⒃僭庵貏?chuàng)，業(yè)績也會(huì)進(jìn)一步受到影響。而吳剛，這位一步步從農(nóng)村窮小子走到金融市場大佬的“風(fēng)云人物”，也將為自己的行為付出相應(yīng)的代價(jià)。

注：以上內(nèi)容僅供參考，不作為投資建議，市場有風(fēng)險(xiǎn)，投資需謹(jǐn)慎！

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