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小麥以震蕩走勢(shì)對(duì)待:新世紀(jì)期貨5月4日早訊

最新高手視頻! 七禾網(wǎng) 時(shí)間:2009-05-04 09:13:17 來源:期貨中國(guó)
 

上周四滬銅跳開高走形成一個(gè)窗口。倫銅在庫存繼續(xù)下降的情況下周四周五連續(xù)大漲,豬流感疫情并沒有使得銅價(jià)大幅走低。但此時(shí)論定這次回調(diào)已經(jīng)到位,則需謹(jǐn)慎對(duì)待,從節(jié)前盤面上看,銅持倉量有大幅下降,0908合約下降8313手至18.75萬手,減倉上漲往往后勁不足。目前全球經(jīng)濟(jì)不確定因素很多,基本面沒有很明確顯示經(jīng)濟(jì)走好。受周邊市場(chǎng)大幅上漲的帶動(dòng),預(yù)計(jì)近日滬銅可能將延續(xù)節(jié)前的上漲繼續(xù)走高,窗口35000是否能被回填成為一個(gè)新關(guān)鍵。

日內(nèi)短線交易為主,等待反彈衰竭后的中線沽空的機(jī)會(huì)

陳銀銀13588708703

國(guó)內(nèi)滬鋅上周四高開震蕩,報(bào)收12485,連續(xù)三個(gè)交易日反彈,這可以理解為對(duì)前期鋅價(jià)快速下跌的一個(gè)技術(shù)修正。倫鋅在上周四、周五兩日持續(xù)反彈,已逾1500一線,大有挑戰(zhàn)前期高點(diǎn)之勢(shì)。但我們?nèi)耘f認(rèn)為短期的上漲并不能改變目前鋅市壓力,中國(guó)鋅市過剩的壓力仍將制約鋅價(jià)走高幅度,另外全球經(jīng)濟(jì)回暖不確定性,決定短期內(nèi)鋅價(jià)難有大作為,預(yù)計(jì)后市仍將維持11000-13000的寬幅震蕩。因國(guó)內(nèi)假日期間倫鋅暴漲,預(yù)計(jì)今日滬鋅高開,多日積累的多單將逐漸占優(yōu)。

目前多單參與,后市關(guān)注跳空缺口壓力

吳元豐

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橡膠

由于五一期間外盤原油以及工業(yè)品大幅走高,預(yù)期今日國(guó)內(nèi)天膠將高開高走,日膠在56日前休市,57日開始實(shí)行新的交易規(guī)則。整個(gè)五月,若新膠不能大規(guī)模上市,則天膠價(jià)格在5月有望繼續(xù)震蕩走高,而隨后下半年開始走弱的可能較大。

逢低多單參與,注意節(jié)奏的控制

陳晨

13616553625

燃料油

五一期間國(guó)際油價(jià)展開反彈,周五NYMEX6月原油期貨結(jié)算價(jià)收高2.08美元,或4.07%,報(bào)每桶53.20美元。美元連續(xù)數(shù)日的貶值推動(dòng)油價(jià)走高,另外中國(guó)物流與采購聯(lián)合會(huì)周五公布,4月官方制造業(yè)采購經(jīng)理指數(shù)(PMI)53.5,連續(xù)五個(gè)月回升,該數(shù)據(jù)令市場(chǎng)預(yù)期中國(guó)經(jīng)濟(jì)開始回升。在豬流感疫情的恐慌情緒逐漸緩解后油價(jià)有望繼續(xù)反彈,但60美元處有強(qiáng)壓力。國(guó)內(nèi)今日有望高開高走展開補(bǔ)漲,回補(bǔ)前期跳空缺口。

短多參與

大豆

節(jié)日期間美盤大豆暴漲66美分至1091美分/蒲式耳,周四和周五市場(chǎng)連續(xù)兩天漲幅都超過30美分,漲勢(shì)凌厲。上周初對(duì)市場(chǎng)產(chǎn)生重大利空影響的豬流感被世衛(wèi)組織更名為A/H1N1流感,其傳播途徑也被認(rèn)定與豬無關(guān)。這樣,流感對(duì)豆類的影響似乎已經(jīng)煙消云散,大豆價(jià)格再次被陳豆庫存緊縮、需求強(qiáng)勁及阿根廷大豆產(chǎn)量預(yù)估下調(diào)等偏多的基本面所主導(dǎo),同時(shí)周邊市場(chǎng)美元疲軟及原油走高也引發(fā)大豆買盤。技術(shù)上,美盤已于周五突破今年以來的反彈高點(diǎn)1076美分,該點(diǎn)位的突破引發(fā)大量觸發(fā)止損買單,并推動(dòng)行情慣性上揚(yáng)。

大連大豆1001合約周四上漲63元至3387/噸,市場(chǎng)受隔夜美盤大漲的帶動(dòng)而跳空上漲,但出于對(duì)節(jié)日期間外盤風(fēng)險(xiǎn)的回避,當(dāng)天主力合約減倉6000余手,市場(chǎng)交投相對(duì)謹(jǐn)慎。預(yù)計(jì)在節(jié)日期間外盤暴漲激勵(lì)下,今日連豆將大幅跳空高開。

適量多單介入

李飚

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豆油

五一期間美盤7月豆油上漲2.02美分至37.75美分/磅,大豆和原油的暴漲帶動(dòng)豆油上行,但豆粕的強(qiáng)勢(shì)壓制了豆油的漲幅,目前豆油仍沒突破38.16美分的技術(shù)性壓力位。大連豆油909合約周四上漲232元至7068/噸,植物油市場(chǎng)總體走勢(shì)依然相對(duì)較強(qiáng)。現(xiàn)貨方面國(guó)內(nèi)四級(jí)豆油報(bào)價(jià)維持在66507100/噸之間。預(yù)計(jì)在美盤大漲激勵(lì)下,今日大連豆油將大幅跳空高開,市場(chǎng)有望試探年內(nèi)新高。

適量多單介入

油脂

上周末 國(guó)內(nèi)主產(chǎn)區(qū)豆油報(bào)價(jià)維持強(qiáng)勢(shì),四級(jí)豆油:東北地區(qū)報(bào)價(jià)在6700/噸到6900/噸,華北地區(qū)在6800/噸到7000/噸,華東地區(qū)報(bào)價(jià)在6900/噸到7000/噸,華南地區(qū)報(bào)價(jià)在6950/-7000/噸,港口地區(qū)進(jìn)口毛豆油參考報(bào)價(jià)在6850/噸到6900/噸??傮w上漲50/噸,成交欠活躍。周五CBOT豆油收漲,7月合約上漲1.24美分,報(bào)收37.75美分/磅。國(guó)際原油期貨走強(qiáng),技術(shù)買盤活躍,大豆大幅上漲,提振了豆油價(jià)格。阿根廷的有些地塊的大豆受損嚴(yán)重根本就被放棄,《油世界》新的評(píng)估為3650萬噸,而當(dāng)?shù)亟灰姿钚骂A(yù)估是3400萬噸,前次預(yù)估為3620萬噸。當(dāng)?shù)厣倘祟A(yù)估最后可能在3000萬噸-3280萬噸的可能最大,巴西的預(yù)估值也再度減少50萬噸至3730萬噸。國(guó)內(nèi)東北播種全面啟動(dòng),近幾日溫度快速回升。黑龍江總體大豆種植面積可能會(huì)減少30%以上,而吉林遼寧也會(huì)大幅減少。哈爾濱油豆1.55/斤可以收到。美農(nóng)業(yè)部(USDA)公布了截至423(周四)的一周出口銷售報(bào)告。當(dāng)周美國(guó)2008/09年度(08101日起)豆油凈出口銷售量為3.11萬噸,較前周削減2.67萬噸,高過此前市場(chǎng)預(yù)測(cè)的0.5-2萬噸區(qū)間上沿。當(dāng)周美國(guó)2008/09年度豆油出口裝船量為1.66萬噸,較前周和前四周平均水平削減52%、41%

周末國(guó)內(nèi)主產(chǎn)區(qū)菜油報(bào)價(jià)相對(duì)穩(wěn)定,四級(jí)菜油:湖北集中報(bào)價(jià)在7500/噸到7600/噸。四川地區(qū)報(bào)價(jià)在7900/噸到8100/噸,安徽?qǐng)?bào)價(jià)在7900元噸到8100元噸,江蘇報(bào)價(jià)在7200元噸到7500/噸,貴州報(bào)價(jià)在7900/噸到8000/噸,總體持平。主產(chǎn)區(qū)菜油貨源總體偏緊。油廠挺價(jià)、惜售意愿顯現(xiàn),但經(jīng)銷商備貨謹(jǐn)慎。部分地區(qū)進(jìn)口菜籽加的菜油銷價(jià)明顯偏低。政府收購菜籽新政對(duì)油脂市場(chǎng)的預(yù)期影響多空參半,促使各地油廠延續(xù)“高報(bào)低走”銷售策略。周五ICE菜籽收盤上漲,主要原因是CBOT大豆走強(qiáng)。7月合約收漲3.3加元/噸,報(bào)收450.3加元/噸。不過漲幅小于美國(guó)市場(chǎng)。加元走強(qiáng),加工利潤(rùn)下滑制約了菜籽上漲空間。

 

周末國(guó)內(nèi)24度精煉棕櫚油報(bào)價(jià)穩(wěn)中趨漲,天津港24度精煉棕櫚油報(bào)價(jià)6550/-6650/噸,日照港報(bào)價(jià)6600/-6650/噸,張家港報(bào)價(jià)6650/-6700/噸。寧波港報(bào)價(jià)6750/-6800/噸,廣州港報(bào)價(jià)突破7000/噸。成交價(jià)格較為混亂。BMD7月毛棕櫚油合約收漲115令吉/噸,達(dá)2595令吉/噸,市場(chǎng)猜測(cè)出口將穩(wěn)定在120萬噸,這將使庫存進(jìn)一步下滑。印尼現(xiàn)貨市場(chǎng)穩(wěn)中有升。

國(guó)際植物油價(jià)格基本面利多,總體庫存吃緊,出口強(qiáng)勁。目前各項(xiàng)數(shù)據(jù)顯示國(guó)際植物油具有長(zhǎng)牛特征。市場(chǎng)隨經(jīng)濟(jì)宏觀面有調(diào)整意愿,但由于其基本面的長(zhǎng)期利多使得在近期仍將表現(xiàn)為易漲難跌。菜油近期屬于被動(dòng)跟漲,相較于豆油和棕櫚油處于偏低狀態(tài)。

中期多頭思路,同時(shí)關(guān)注油粕比值、近遠(yuǎn)價(jià)差

彭盛13588140689

白糖

受原油期貨走高、股市上揚(yáng)和谷物期貨價(jià)格上漲的提振,在買盤推動(dòng)下,上周五ICE原糖期貨大漲6.1%至八個(gè)月新高,7月合約上漲69點(diǎn)上15.05美分報(bào)收。CFTC持倉報(bào)告顯示,截止428日當(dāng)周,商品基金和指數(shù)基金均大量減持空頭持倉并增持多單。國(guó)內(nèi)鄭糖在五一假期前回吐了前天大部分的漲幅,部分主力多頭減持多單,市場(chǎng)表現(xiàn)較為謹(jǐn)慎。本榨季減產(chǎn)已成定局,后期關(guān)注的重點(diǎn)轉(zhuǎn)向消費(fèi)。隨著氣溫逐漸升高,進(jìn)入夏季后的消費(fèi)預(yù)期仍將支撐市場(chǎng)。由于目前糖源較為集中,廣西大集團(tuán)對(duì)現(xiàn)貨糖價(jià)有一定的話語權(quán),如果現(xiàn)貨糖價(jià)保持堅(jiān)挺,目前過近的期現(xiàn)價(jià)差將促使期貨倉單繼續(xù)流出,同時(shí)支撐鄭州期貨糖價(jià)。

保持多頭思路,逢低多單介入,但不過度追高

盧靜

85058089

13588186981

小麥

美麥周四大多收高,周五暴漲,7月合約升穿100日移動(dòng)均線切入位,引發(fā)基金買盤涌入,本周對(duì)豬流感的憂慮亦有所緩解,其他基本面消息缺乏。7月小麥?zhǔn)沼诿科咽蕉?/span>5.70美元。鄭麥上周弱勢(shì)回調(diào)整理,成交清淡,市場(chǎng)觀望情緒濃厚,經(jīng)過一波下跌,期價(jià)在2100點(diǎn)上方受到支撐,基本面上目前各地氣候條件有利于冬小麥生長(zhǎng),苗情普遍較好,農(nóng)戶的惜售心理減輕,小麥上市數(shù)量較以前有所增加,同時(shí),全國(guó)糧食清倉查庫省級(jí)復(fù)查基本結(jié)束,各儲(chǔ)備庫小麥輪換出庫工作也開始加快,市場(chǎng)供給充足。托市麥拍賣數(shù)量穩(wěn)定,成交率一直偏低,本周在安徽維持90萬噸的拍賣數(shù)量,預(yù)計(jì)成交率難以大幅提高。本周預(yù)計(jì)鄭麥以企穩(wěn)盤整走勢(shì)為主,外盤和周邊的反彈可能給鄭麥些許支撐,但在基本面沒有轉(zhuǎn)變的情況下大幅上漲的可能較小。

以震蕩走勢(shì)對(duì)待,觀望或短線交易為主

張凌燕

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玉米

上周CBOT玉米市場(chǎng)在經(jīng)過近三周的調(diào)整之后呈現(xiàn)出強(qiáng)力反彈的態(tài)勢(shì),主力07合約有效的收復(fù)了400美分,周漲幅大道7.63%。

上周連玉米走勢(shì)表現(xiàn)疲軟,盡管之前市場(chǎng)在“國(guó)八條”的利好刺激下大幅反彈,但周一全球在豬流感爆發(fā)的恐慌帶動(dòng)下大幅回調(diào),成交大幅萎縮,市場(chǎng)節(jié)前觀望氣氛濃厚,國(guó)務(wù)院對(duì)4萬億骰子資金的調(diào)整明確提高玉米深加工項(xiàng)目比例,對(duì)國(guó)內(nèi)玉米工業(yè)消費(fèi)形成中長(zhǎng)期支撐,另一方面為了抑制北方玉米價(jià)格持續(xù)上漲,節(jié)后預(yù)計(jì)國(guó)家隨價(jià)拋售的語氣增強(qiáng),因此,在拋售價(jià)格和拋售數(shù)量不明確的情況下,市場(chǎng)方向仍難以明確。

連玉米存在補(bǔ)漲需求,投資者在1670下方可謹(jǐn)慎看多

留彥

13634179604

棉花

美棉周末大幅上漲,周遍谷物市場(chǎng)漲勢(shì)以及缺乏拋盤的影響下走高。國(guó)內(nèi)鄭棉近段時(shí)間一直處于上漲過后的調(diào)整階段,持倉和成交都出現(xiàn)萎縮。今日在美棉帶動(dòng)下將高開,但是整體依然保持整理格局,走高仍需資金介入。

觀望為主

俞卿

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PTA

NYMEX原油在中國(guó)五一勞動(dòng)節(jié)期間強(qiáng)勁反彈,因美元走軟和股市反彈,且市場(chǎng)寄望汽油需求季節(jié)性走高。NYMEX6月原油期貨結(jié)算價(jià)收高2.08美元報(bào)每桶53.20美元。周四鄭州PTA期貨震蕩盤整,TA909合約尾盤收于7312/噸,持倉大減32102手至136906手。周四內(nèi)盤優(yōu)質(zhì)PTA現(xiàn)貨成交在7950/噸。短期PTA漲幅過大,謹(jǐn)防PTA大幅回調(diào)。

日內(nèi)操作

張周

85057179

黃金

NYMEX原油五一期間出現(xiàn)一定上揚(yáng),美原油 06合約上漲2.08美元收于每桶53.2美元。美國(guó)能源資料協(xié)會(huì)預(yù)測(cè)夏季汽油需求將上漲1%,此消息刺激了原油漲勢(shì)。雖然美原油庫存仍維持一個(gè)較高的水準(zhǔn),但隨著新投資資金的進(jìn)入,原油可能重新挑戰(zhàn)55美元。美國(guó)上周末公布了一系列經(jīng)濟(jì)數(shù)據(jù),消費(fèi)者信息指數(shù)以及制造業(yè)指數(shù)都有較大上揚(yáng),但歐洲主要國(guó)家節(jié)日休市使得成交不振。美元兌主要貨幣下滑,美元指數(shù)昨日?qǐng)?bào)收于84.541點(diǎn)下跌0.194點(diǎn)。本周美元可能維持一段時(shí)間的跌勢(shì)。短線金價(jià)昨日有一定下滑,受到風(fēng)險(xiǎn)偏好的影響。美黃金06合約昨日收于每盎司888.2美元,下跌3美元。今日早盤金價(jià)呈震蕩下滑走勢(shì)。上海期貨交易所黃金期貨上周四出現(xiàn)一定上揚(yáng),收于每克198.18元,上漲0.98元。

今日金價(jià)日內(nèi)低開后繼續(xù)偏弱震蕩的可能較大,短線交易

王大鵬

85100792

股指

消息面:人民幣兌美元中間價(jià)6.8250,升值15個(gè)基點(diǎn)。人民幣兌美元或繼續(xù)小幅升值。受到消費(fèi)者信心指數(shù)以及制造業(yè)指數(shù)利好的影響,抵消了公司業(yè)績(jī)下滑的負(fù)面影響,美股出現(xiàn)一定震蕩上漲,道指收于8212.21點(diǎn)上漲44.29點(diǎn)。美股可能出現(xiàn)一段時(shí)間的震蕩整理上揚(yáng)行情。恒生指數(shù)在周邊市場(chǎng)的帶動(dòng)下出現(xiàn)高開高走,恒指最終上漲564.04點(diǎn)收于15520.99點(diǎn)。A股出現(xiàn)小幅震蕩,上證指數(shù)收于2477.57點(diǎn),上漲9.38點(diǎn)。

市場(chǎng)短線謹(jǐn)慎操作,股指短線震蕩偏多思路交易,關(guān)注跨月套利,控制持倉

 

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