投資者等待美聯(lián)儲主席鮑威爾周二在華盛頓經(jīng)濟俱樂部的講話，期待他回答上周五超預(yù)期強勁的美國1月非農(nóng)就業(yè)數(shù)據(jù)，是否會破壞市場對美聯(lián)儲緊縮周期即將結(jié)束的預(yù)期。

2024年FOMC票委、亞特蘭大聯(lián)儲主席博斯蒂克預(yù)計美聯(lián)儲還將加息兩次，就業(yè)數(shù)據(jù)向好令利率峰值有更大可能比預(yù)期更高。鷹派發(fā)言令短端美債收益率尾盤保持相對更大的漲幅。

期貨市場押注3月美聯(lián)儲再度加息25個基點的概率高達97%，今年夏季峰值利率超過5%的概率接近85%，上周五非農(nóng)數(shù)據(jù)前，市場對峰值利率的預(yù)期曾為無法超過5%。

市場對美聯(lián)儲加息的預(yù)期更為鷹派，明年1月底前降息45個基點的定價已經(jīng)消失

歐央行鷹派票委Isabel Schnabel明日預(yù)計重申歐洲與美聯(lián)儲貨幣政策分野的鷹派立場。奧地利央行行長霍爾茲曼周一稱，通脹過高令歐央行加息幅度不夠高的風(fēng)險仍然大于加息過多的風(fēng)險。

道指成分股迪士尼周三公布財報，Under Armour、Ralph Lauren等服裝公司，Chipotle 和百勝等餐飲企業(yè)，希爾頓、Expedia、皇家加勒比、Uber、Lyft和Hertz等旅游股，都將提供消費支出狀況。

Sentix歐元區(qū)投資者信息指數(shù)在2月份連續(xù)第四個月改善，并達到2022年3月以來的近一年最高，但由于經(jīng)濟停滯的可能性依舊存在，投資者信心仍處于負(fù)值區(qū)域。受益于德國和歐元區(qū)內(nèi)部需求強勁，去年12月德國工業(yè)訂單超預(yù)期，環(huán)比增3.2%創(chuàng)一年多最大增幅。

分析指出，近期歐洲經(jīng)濟數(shù)據(jù)改善，增加了人們對歐元區(qū)避免經(jīng)濟衰退的樂觀情緒，但也令對歐央行貨幣政策緊縮周期迅速結(jié)束的希望消退，歐元區(qū)政府債券收益率重新大幅上升，核心與負(fù)債沉重外圍國家債券收益率之間的利差擴大，歐元從十個月高位回落。

國際消息上，土耳其周一遭遇兩次7.8級強震，至少為自1999年以來在土耳其發(fā)生的最強烈地震，令受災(zāi)最嚴(yán)重的土耳其中部和敘利亞西北部逾2300人在自然災(zāi)害中喪生。土耳其里拉兌美元跌至18.829里拉，創(chuàng)歷史新低。土耳其油氣管道運營商Bota?暫停向地中海沿岸杰伊汗出口碼頭的原油輸送。美國計劃最快本周宣布對俄羅斯鋁征收200%的關(guān)稅。

美股連續(xù)兩日齊跌，納指跌1%領(lǐng)跌，但特斯拉連漲五日，不少中概股跌幅顯著收窄

2月6日周一，由于非農(nóng)就業(yè)數(shù)據(jù)強化緊縮預(yù)期，美股在上周五大跌的基礎(chǔ)上繼續(xù)低開。

道指盤初跌超240點或跌0.7%，標(biāo)普500指數(shù)最深跌1%并一度失守4100點整數(shù)位，11個板塊全線潰敗，電信服務(wù)跌超1.9%最差，盤后財報的成分股動視暴雪跌超4.5%領(lǐng)跌。納指最深跌1.4%領(lǐng)跌并失守1.2萬點關(guān)口，羅素小盤股最深跌1.5%。午盤時美股主要指數(shù)跌幅接近砍半，隨后除道指之外的指數(shù)跌幅重新放大，道指尾盤一度轉(zhuǎn)漲。

截至收盤，標(biāo)普500指數(shù)、納指和羅素小盤股均連跌兩日，標(biāo)普和羅素小盤股均抹去2月份漲幅，上周四均曾創(chuàng)去年8月下旬以來的逾五個月新高，納指同期創(chuàng)去年9月12日以來的四個半月最高。道指連跌三日至1月30日來的一周最低，上周三曾創(chuàng)近三周高位。納指和納指100離從去年12月末低位反彈超20%的技術(shù)性牛市漸行漸遠：

標(biāo)普500指數(shù)收跌25.40點，跌幅0.61%，報4111.08點。道指收跌34.99點，跌幅0.10%，報33891.02點。納指收跌119.50點，跌幅1%，報11887.45點。納斯達克100指數(shù)收跌0.87%，羅素2000小盤股指數(shù)收跌1.4%。

美股連續(xù)兩日齊跌，納指跌1%領(lǐng)跌，基本已經(jīng)或接近抹去2月份漲幅

明星科技股多數(shù)下跌。“元宇宙”Meta漲超2%后轉(zhuǎn)跌，上周四曾創(chuàng)去年6月8日以來的近八個月高位。亞馬遜跌2.7%后跌幅砍半，抹去2月份漲幅。蘋果跌近2%，上周五創(chuàng)去年10月28日以來的三個月高位。微軟一度跌1.4%，上周四創(chuàng)去年9月12日以來的四個半月最高。奈飛跌超1%，但離去年4月6日以來的十個月高位不遠。谷歌A跌近2%，上周四創(chuàng)去年9月12日來最高。不過，特斯拉漲2.5%，連漲五日至去年12月2日來的兩個月最高。

消息面上，為刺激需求，iPhone 14 Pro高端旗艦系列在京東和蘇寧等中國電商平臺降價700元，但蘋果直營門店的價格沒有變動。由于材料和勞動力成本差異，特斯拉三個月內(nèi)第二次下調(diào)中國市場Model 3和Model Y價格，Wedbush和RBC等投行因此上調(diào)目標(biāo)價至225美元一線。谷歌宣布一項名為Bard的最新對話式AI技術(shù)，將開放給公眾測試，對抗微軟重金投資的ChatGPT。

芯片股尾盤跌幅擴大。費城半導(dǎo)體指數(shù)收跌1.7%，連跌兩日，上周四曾創(chuàng)去年6月2日以來的八個月高位。英特爾跌超4%，AMD跌近3%，均抹去2月份漲幅，英偉達漲2%后微跌，接近十個月高位。

其他變動較大的個股包括：

受個人電腦PC需求低迷拖累，消費科技股戴爾將裁員6650人、占員工數(shù)比例5%，股價跌3%至一周低位。IDC數(shù)據(jù)稱，去年四季度全球PC出貨量同比降28%，戴爾電腦出貨量降37%。

美國兒童服裝零售商Children’s Place盤初跌14%，收跌4%，因宏觀環(huán)境艱難而下調(diào)第四季度前景展望，并因“毛利率惡化”而預(yù)計出現(xiàn)每股虧損。

食品加工巨頭泰森食品一度跌超6%，至去年12月22日以來最低，也接近2020年11月來低位，此前公布的第一季度營收和盈利均遜于預(yù)期，每股收益較預(yù)期逼近腰斬。

迪士尼跌2%后跌幅砍半，上周四曾創(chuàng)五個半月最高。摩根士丹利重申增持評級，稱該股已進入其牛市場景，目標(biāo)價150美元較上周五收盤再漲36%，今年迪士尼已漲27%。

登陸納斯達克首個交易日，日本飛行摩托生產(chǎn)商Aerwins Technologies一度跌超59%至4.51美元，多次觸發(fā)熔斷，最終收平。此前公司完成了與一家特殊目的收購公司（SPAC）的合并。

散戶抱團股3B家居最高漲130%并觸發(fā)熔斷，最終收漲超92%、即一天內(nèi)股價接近翻倍，創(chuàng)該公司歷史上最大單日漲幅，至去年10月初以來的四個月新高，或與軋空有關(guān)，數(shù)據(jù)顯示這一瀕臨破產(chǎn)的零售商53%流通股被賣空。

散戶抱團股3B家居收漲超92%，創(chuàng)該公司歷史上最大單日漲幅

熱門中概股追跌美股大盤，但尾盤不少個股跌幅收窄。中概ETF KWEB跌超2%，CQQQ跌1.6%，納斯達克金龍中國指數(shù)（HXC）跌4%后收盤跌幅砍半，領(lǐng)跌的成分股陸金所跌11%后收跌近8%。納斯達克100四只成份股中，京東和網(wǎng)易漲跌1.6%，拼多多京東跌近6%后收跌近2%，百度跌超3%后收跌0.2%。其他個股中，阿里巴巴跌近3%后收跌0.8%，騰訊ADR跌超2%后跌幅砍半，B站跌4%，愛奇藝跌超6%。蔚來汽車跌超2%，小鵬汽車跌4%后收跌1%，理想汽車跌近3%后一度轉(zhuǎn)漲，最終小幅收跌。法拉第未來漲22%后收跌近27%，此前公司宣布達成1.35 億美元融資。

盡管標(biāo)普500指數(shù)上周觸及“黃金交叉”，即50日均線反超200日均線的技術(shù)位看漲態(tài)勢，但高盛首席美股策略師David J. Kostin認(rèn)為，美國股市過去一個月的強勁反彈可能已是強弩之末，估值較高、企業(yè)盈利不佳和利率高企令年內(nèi)再無上行空間。今年累漲超7%之后，標(biāo)普大盤現(xiàn)在已經(jīng)準(zhǔn)確反映了經(jīng)濟增長好于預(yù)期的跡象以及債券收益率下降，預(yù)計未來三個月跌3%。

投資者衡量全球經(jīng)濟前景和歐美央行的利率路徑，除意大利股指之外的歐股普跌。泛歐Stoxx 600指數(shù)跌0.78%，僅醫(yī)療保健和公用事業(yè)這兩個防御型板塊收漲，零售股跌超2%領(lǐng)跌。法國股指收跌超1.3%，表現(xiàn)遜色于德意英三國股指，英國股指跌離上周五所創(chuàng)的收盤歷史最高。

歐美國債收益率均兩位數(shù)大漲，美債收益率創(chuàng)四周新高，短債收益率漲幅突出

對美聯(lián)儲可能在更長時間內(nèi)維持鷹派政策的預(yù)期，繼續(xù)抬升美債收益率，短債收益率漲幅突出。10年期基債收益率最高升11個基點至3.64%，連漲兩日至四周新高，對貨幣政策敏感的兩年期收益率升18個基點至4.48%，抹去1月6日來全部跌幅。

美債收益率兩位數(shù)上漲至四周新高，短債收益率漲幅突出

歐債收益率同樣大幅上漲。歐元區(qū)基準(zhǔn)的10年期德債收益率升10個基點并上逼2.3%，上周四曾跌至兩周低位2.04%，意大利、西班牙和希臘等負(fù)債沉重的外圍國家基債收益率齊漲超11個基點，10年期英債收益率升20個基點至3.26%，漲幅超過歐元區(qū)主要成員國可比債券收益率。

油價盤中跌1%后尾盤轉(zhuǎn)漲，美油從八周低位反彈，布油一度觸及四周低位

油價在美股盤初轉(zhuǎn)跌，午盤后重新轉(zhuǎn)漲。WTI 3月原油期貨收漲0.72美元，漲幅0.98%，報74.11美元/桶。布倫特4月原油期貨收漲1.05美元，漲幅1.31%，報80.99美元/桶。

美油WTI一度跌超1美元或跌1.6%，日低下逼72美元，至去年12月12日以來的八周盤中新低。國際布倫特一度跌0.82美元或跌1%，日低下逼79美元，至1月10日來的四周低位。

油價盤中跌1%后尾盤轉(zhuǎn)漲，美油從八周低位反彈重上74美元

分析稱，上周五油價跌3%是由于強勁美國非農(nóng)就業(yè)數(shù)據(jù)引發(fā)對美聯(lián)儲將繼續(xù)加息的擔(dān)憂，較高的利率可能會抑制經(jīng)濟增長和用油需求增加。

周一油價轉(zhuǎn)漲與供應(yīng)擔(dān)憂有關(guān)，土耳其地震令一處主要石油樞紐運營停止，西方國家對俄羅斯成品油價格上限也已于2月5日生效，但對全球經(jīng)濟增長的擔(dān)憂將繼續(xù)限制油價。

歐洲基準(zhǔn)的TTF荷蘭天然氣期貨尾盤跌0.9%，盤中曾跌超3%，一直無法升破60歐元/兆瓦時整數(shù)位，徘徊一年半低位。ICE英國天然氣尾盤跌0.3%，盤中也跌超3%。美國3月NYMEX天然氣一度跌2.7%，徘徊2020年12月來盤中低位，最終收漲近2%，報2.4570美元/百萬英熱單位。

美元指數(shù)連漲三日至四周新高，大地震后土耳其里拉跌至歷史新低，日元跌超1%

衡量兌六種主要貨幣的一籃子美元指數(shù)DXY漲0.8%，交投103.70一線，連漲三日至1月9日以來的四周新高，上周五曾漲超1%。彭博美元指數(shù)三天累漲2.3%為去年9月份以來最大幅度。

彭博美元指數(shù)三天累漲2.3%，為去年9月份以來最大幅度

歐元兌美元跌0.7%并下逼1.07，連跌三日至四周新低。英鎊兌美元跌0.3%并下逼1.20，連跌三日至1月6日來最低。離岸人民幣最低失守6.83元，美股盤中交投6.80，日低最深跌260點。

日元兌美元跌超1%，創(chuàng)四周低位并下逼133，有報道稱鴿派官員、日本央行副行長雨宮正佳或成下一任行長。土耳其地震后里拉兌美元一度跌至18.89的歷史新低，隨后交投18.83。

主流加密數(shù)字貨幣多數(shù)上漲。市值最大的龍頭比特幣漲0.5%并重回2.3萬美元上方，第二大的以太坊漲1.7%并升破1640美元整數(shù)位，均從一周低位反彈。

比特幣重回2.3五年美元，抹去上周鮑威爾記者會以來漲幅

黃金止步三連跌但徘徊一個月低位，美元走強令倫敦工業(yè)金屬齊創(chuàng)兩周至四周新低

上周五跌近3%后金價反彈，但被美元和美債收益率攜手走高牽制。COMEX 4月黃金期貨收漲近0.2%，報1879.50美元/盎司，上周五曾連跌三日至一個月新低。

現(xiàn)貨黃金在美股盤前最高漲0.9%并升破1880美元整數(shù)位，美股盤中漲幅顯著收窄至0.1%，并不足1870美元關(guān)口，仍徘徊四周低位。分析稱，對主要經(jīng)濟體增長放緩的擔(dān)憂仍然存在，可能會在今年保持對黃金的避險需求。

黃金止步三連跌但徘徊一個月低位

現(xiàn)貨鈀金一度跌近3%至2019年9月來低位。不過澳新銀行認(rèn)為，在鉑族金屬中，能源危機的深化導(dǎo)致南非供應(yīng)中斷，應(yīng)該有助于在短期內(nèi)穩(wěn)定價格。

美元走高壓低倫敦工業(yè)基本金屬價格，齊創(chuàng)兩周至四周低位，倫錫跌超5%領(lǐng)跌基本金屬：

倫銅收跌109美元或跌1.2%并失守8900美元，連跌四日，創(chuàng)1月10日以來的四周低位。

倫鋁跌1.4%，連跌兩日至三周半新低。倫鋅跌110美元或跌3.4%并失守3200美元，連跌兩日至1月9日來四周低位。倫鉛收平在2100美元的兩周低位。

倫鎳收跌1354美元或跌4.7%，失守2.8萬美元，連跌兩日至三周新低。倫錫跌近1500美元或跌5.3%，接連跌穿2.8萬和2.7萬美元兩道關(guān)口，至1月11日以來的近四周低位。

對金屬加工廠的衛(wèi)星監(jiān)測數(shù)據(jù)顯示，由于最大的精煉金屬生產(chǎn)商中國工廠提高了產(chǎn)量，1月全球銅冶煉活動攀升至一年高點。但鎳冶煉廠活動較前月下降，閑置產(chǎn)能上升。拉美和非洲主要銅產(chǎn)區(qū)的生產(chǎn)中斷增加了今年市場趨緊風(fēng)險，但有分析師表示，現(xiàn)在下調(diào)全球供應(yīng)預(yù)測還為時過早。